聽到「程式交易」這個名詞，相信很多人就開始退避三舍，覺得程式交易是相當高深的學問，是理工專業人士的天下，自己根本不會寫程式，這輩子不會有機會使用。法人、散戶最愛 程式交易量逐年攀升有此錯誤觀念，是因為多數相關文章著重討論程式語言，偏重技術討論，讀者往往無法理解。但對於一般投資大眾，程式交易已經成為必須瞭解的課題，因為截至二○一八年，程式交易在金融市場所產生的交易量，已經占整體交易量的五○％，而這個數字仍在逐年攀升。由於程式交易操作效率極高，不僅法人日漸依賴程式交易，連完全不懂程式語言的一般投資人，也能輕易透過金融機構購買程式交易服務，使用開發完成的程式交易策略全自動協助下單操作。科學化測試 提升勝率和報酬率簡單來說，程式交易是透過歷史累積的大數據進行測試，分析出勝率和報酬率相對較高的交易方式，最後透過編寫策略程式進行交易，取代令人詬病的主觀人工下單。程式交易進行大數據測試的方式很多，坊間大家熟知的各種技術分析，便是大數據測試的基本要素。比如，策略程式的開發人員會測試月線和年線形成交叉的結果。如果發現過去一段時間，月線由下而上穿越年線形成黃金交叉，接下來進入多頭格局機率相當大，策略程式便會協助投資人買進投資標的。相反的，如果發現月線由上而下穿越年線形成死亡交叉，接下來進入空頭格局機率相當高，策略程式則會協助投資人賣出。程式交易 無法人工下單取代談到這裡，讀者可能有疑問，覺得透過技術分析進行操作，自己鑽研自行操作就好，但這樣的觀念可能衍生出兩個問題：一、技術分析可信度存疑。讀者閱讀技術分析教材，可以發現技術分析往往沒有科學憑據，結論相當武斷。比如技術分析專家會說，KD指標高於八十進入超買區，此時股票價格將開始回落，應該賣出股票，但實務上讀者可以發現，KD指標高於八十經常還會出現更高的股價。此時若貿然賣出股票，豈不是喪失後續的波段行情？程式交易的功能，正是透過大數據分析，科學驗證各式技術分析的可信度，最後進行科學化操作。
二、人性破壞紀律操作。即便讀者熟知各種技術分析，但在操作上仍難以擺脫人性干擾。根據投資心理學研究，人們操作投資買賣，往往不是依據理性判斷，而是更多受到情緒影響。以股票為例，投資人看到股價上漲，就會因為怕獲利回吐，急著把股票賣掉，錯過後續大波段行情；看到股價下跌，又因為不甘心虧損而選擇拗單，結果越賠越多。程式交易的功能，正是透過程式設定的原則紀律操作，該獲利就續抱，該停損也毫不留情停損，長期下來形成「賠少贏多」的成功方程式。投資操作鬥智 心理素質見真章機率計算的模擬科學，摒除人性干擾的人工智慧操作，實力絕對不容小覷。二○一七年，人工智慧圍棋程式AlphaGo打敗中國天才棋手柯潔。在較勁中途，柯潔中途離場二十分鐘，渾身發抖哭了起來。投資操作像下圍棋一樣，不只鬥智，更是一場嚴酷的心理戰，歡迎用Line搜尋帳號ai.0902139073，或掃描本文QR Code，實際體驗程式交易的奧妙之處。
