最近以來，有關人口老化與退休的議題，持續不間斷地發燒。不旦許多民眾體悟到及早準備退休金的重要性，更有人認真地考慮用遞延年金險來累積未來的退休金。只是，過去以退休為前提而購買年金險的消費者，常常會在保單的選擇上出現兩難。也就是在年金累積期間，並無法享有身故或全殘的保障，只能領回過去所繳保費。因此保戶只能分別購買一個定期壽險或終身壽險，再搭配一個遞延年金險（目前市場上只有利率變動年金險）。
#@1@#而這樣的的保單組合，可能會讓保戶保費負擔增多或形成浪費。因為定期壽險的保障，在繳費期滿後就消失了，前面所繳的保費都將拿不回來；至於終身壽險所提供的身故與全殘保障，只能在事故發生之後才能領取，不符合退休族日常生活所需。腦筋動得快的保險業者，因此就將保戶的需求，全部整合成一張保單。也就是說，保德信人壽的這張利率變動型年金險，就是一張「利變壽險」與「利變年金險」的結合體。因此可以讓保戶在年金累積期，享有身故及全殘的保障（見附表）；而在繳費期滿之後，選擇任一時間開始領取年金。根據這張保單的內容與契約條款資料，可以歸納整理出以下的優、缺點，以及適合購買的消費族群。
#@1@#一、由於這張保單結合了利變壽險，與利變年金保險兩種保單的特性，所以保戶既可以在年金累積期間內，享有壽險保障，又能在一定期間之後，固定領取年金。二、保戶在繳費期滿後，可以選擇開始領取年金的日期，有利於保戶資金調度。例如從30歲開始繳費，到50歲滿期，可以選擇從50歲開始，或是延後到55、60歲以後再領取年金。三、這張保單除了具有一般壽險保單的身故及全殘保障外，還提供保戶一項「全殘扶助保險金」。假使被保險人在年金給付日之前遭致全殘狀態時，被保險人每年可以領取保額8％的全殘扶助保險金（但投保不同險種的單一被保險人，每年最高申請金額不得超過100萬元）。
#@1@#一、因為結合了兩種保單的特性，因此保費比分開購買利變壽險，與利變年金險的保費還要高。二、在假設保險公司宣告利率等於保單預定利率之下，在相同年紀、繳費年期與開始領取年金期間的前提下，保德信的這張保單「保證可領取的年金總額」的「領回比」，並不如分開購買的效果。三、如果保戶在繳費期滿後，不馬上開始提領年金，而是延後5年或10年後才開始領取，保險公司並不會再按照宣告利率的變動，讓保單價值準備金繼續增值。
#@1@#一、為退休目的購買年金險，卻希望同時擁有身故、全殘保障的人。二、嫌麻煩，同時不喜歡自行組合保單的人。（編按：本單元不定期將選擇一家保險公司的「獨一無二」保單進行分析，同時提供這張保單的優、缺點及適用對象等內容。目的並非一面倒地推銷這張保單，而是期望幫助讀者釐清真相，最後找到最適合個人需求的商品）
