亞幣兌換美元匯率止貶回穩，炒匯資金賣壓減輕；各國經濟數據開始惡化，全球景氣走向衰退機會大增，各國央行降息潮已醞釀；貨幣寬鬆預期之下，有機會引發新一波資金行情。電子業拉貨潮起：華為「90天拉貨潮」、美國PC/NB品牌廠對中國組裝工(台)廠提前拉貨、Apple進入拉貨旺季、伺服器廠墨西哥組裝工廠零組件拉貨潮，有利台廠零組件供應鏈6～8月營收表現。另一方面，封殺華為範圍未再擴大，甚至已開始見到部分鬆綁現象，有利市場信心稍稍恢復。而原本看壞的5G、網通股多已回檔，銷售量可能面臨下修的iPhone相關供應鏈股價位處低檔(營運開始進入拉貨旺季)，因此本週未建議空單部位。建議「多單」持股水位40%。【觀察指標】★多方標的：貿易戰受惠股(美國制裁中國廠轉單受惠股、美國去中國化及中國去美國化轉單受惠股、三星供應鏈)、台積電供應鏈(含AMD)、記憶體股(Nand Flash、DRAM、Nor Flash)。★空方標的：無。【後勢看法】1.川普加關稅擴至墨西哥，相關產業供應鏈急因應，中國大陸發布白皮書措詞強硬，是否為6月底G20川習會埋下新變數，或引爆川普新恫嚇推文，須密切留意。2.美股四大指數短期均線下彎，道瓊25000失守、費半面臨1300保衛戰，那斯達克與標普500指數跌破頸線。3.新台幣兌換美元匯率止貶回升，外資中止連17賣，但仍未出現連續大幅買超回補台股。4.台積電(2330)、鴻海(2317)、大立光(3008)日線MACD柱狀體縮腳，如成功翻紅將率大盤指數反彈。
