美國驚滔駭浪的2020年即將落幕,展望2021年金投資機會,市場上仍有諸多變數,加上全球低利率環境恐怕延續,看好擁有較明確投資期間以及收益的目標到期債基金,能在充滿不確定性的環境下提供投資人合理的報酬。
瀚亞投資投資長劉興唐指出,今年受疫情影響,全球經濟大幅衰退,美國GDP衰退了20%、歐洲衰退了30%,因今年基期低,明年在低基期因素下有望大幅成長,預期明年GDP成長幅度可望達40%以上,預估第二季表現會高峰,推估風險性資產將順應總經情勢,加上解封、疫苗利多消息等,會有擴張性消費,預估多頭行情將延續到明年上半年。
翰亞投資自2016年推出首檔目標到期債基金,四年來規模持續擴增,至2019年累計規模達新台幣3261億;瀚亞投資先前於2019年2月及8分別發行新興市場目標到期債基金,並獲得市場熱烈迴響,成立規模達百億以上。且截至2020年11月底為止,兩檔新興市場目標到期債基金FMP1、FMP2,今年以來績效分別為5.89%、3.11%。
唐興唐表示,在這時機下要找到高利率的商品很難,目前債卷價格來到新高,明年新興市場股市有機會,在新冠肺炎疫苗有解、弱勢美元集資金浪潮下,新興市場是個可創造收益的基會,瀚亞三至六年到期新興市場收益機會債券基金(本基金有相當比重投資於非投資等級的高風險債券且配息來源可能含本金)與一般傳統目標到期債基金相比,另外具備提早出場機制、季配息,跟穩健降波動配置。
瀚亞投資(台灣)總經理王伯莉表示,目標到期債基金的商品特性為投資時間跟收益率相對明確的商品,能減少投資人在投資期間受到的市場變化干擾。該基金分為配息及累積級別,且可承作幣別豐富,投資人能夠依據本身習慣跟需求來布局。