2005年，對於DRAM(動態隨機存取記憶體)產業來說，確實是相當辛苦的一年。從DRAM規格轉換上來說，DDR2(中文?)在英特爾晶片的持續缺貨下，主要電腦品牌大廠，遲遲不願意大量採用DDR2晶片；而包括三星、日本爾必達等主要業者，卻大舉投入DDR2的生產，使得DRAM價格始終在低檔盤旋；不過，從2005年第4季開始，DDR2需求開始湧現，現貨價明顯反彈，DDR2的價格也開始止跌；加上農曆年前，部份通路商都會開始備貨，相信在2月底之前，DRAM報價應該都會持續上揚。另一方面，DRAM產業的發展，已從過去的大起大落震盪起伏，趨向穩定。在消費性電子抬頭下，DRAM業者除了原先PC產品記憶體的生產外，3C所需的Nand Flash2(中文?)是未來發展的重點，在PC和3C產品的整合下，可以讓產能多樣化，同時產品的生命周期也會比較長，利潤自然也會比較高。
#@1@#從最近剛公布的三星財報可以發現：全球最大DRAM製造商三星，已經將許多產能移往目前需求較大的NAND2(中文?)型快閃記憶體，不僅如此，包括了爾必達、英飛凌與美光，也同時強化在快閃記憶體上的布局，這對於DRAM產業來說，至少可以讓產能不至於過剩，價格也會相對穩定。台灣這兩三年來，包括了力晶、茂德與南科，手上都已經有一座到兩座的12吋廠，接下來茂德在中科的12吋廠也都要開始量產，而且通通都要採用90奈米的製程；我相信，在成本上，至少都還有一到兩成的下降空間；就以目前512MB DDR2的報價而言，已經回到5美元左右；我相信上半年，整體DRAM產業應該是一個淡季不淡的狀況。同時，在下半年，微軟新作業系統Window Vista推出後，由於其中包含的防毒軟體所需記憶體需750Mb，較過去一般PC所需500Mb容量記憶體高，也將帶動DRAM需求上升，這波行情會在2006年Q4或2007年Q1反應出來。對於DRAM廠商來說，今年最大的挑戰，除了降低成本之外，就是如何調整產品結構，尤其在今年第2季以後，DDR2可能會在英特爾的力拱下，成為市場主流；目前，業者手上的DDR產品，一旦庫存沒有控制好，很可能從賺錢變成賠錢貨。至於降低成本的部份，我想不管是韓國的三星，還是台灣的力晶、南科，今年大概都還是會持續蓋12吋新廠，茂德也不例外；茂德的中科12吋廠，第3季90奈米的月產能會達到3萬片，我相信產能至少會有8成左右的成長；為了持續降低成本，茂德計畫會籌資5五億美金升級12吋廠到70奈米的製程，這樣成本還會下降至少一到兩成。其實，目前除了美光與三星之外，海力士、爾必達和英飛凌，在12吋廠上的策略，似乎都傾向與台商合作；像英飛凌就找南科以及大陸的中芯半導體來代工，爾比達的合作對象是力晶，而海力士則是與茂德合作；原因在於：現在蓋12吋廠又耗時費力，不如跟已經有經濟規模的台商合作，而這樣的情況下，台商掌握這些大廠的成本，價格自然不會持續向下殺。這些歐美DRAM廠商手上的一堆8吋廠，產出的DRAM成本結構也不如台商，加上現在快閃記憶體的需求旺盛，因此，與其放在DRAM這個籃子裡，不如轉而生產快閃記憶體。茂德本身自己也有8吋廠，現在，除了替客戶代工一些利基型DRAM之外，也開始嘗試進入快閃記憶體代工的市場，不過，這個地方所需要的技術，恐怕也是接下來茂德努力的方向。
#@1@#提到進入晶圓代工這件事，我相信這是所有手上有8吋廠的DRAM業者都會做的一件事；但對於台灣業者來說，比較尷尬的是，原本要把舊的8吋晶圓產能移往大陸去做代工的業務；不過，以目前國內的政治氣氛看起來，西進腳步似乎必須放慢，雖然，同樣都跟政府申請的對手力晶，在政府沒有開放點18微米的計劃下，似乎已經要放棄西進的腳步；但以茂德來說，如果能將8吋廠遷移大陸，除了提供客戶需求外，同時也可以發揮平台效益，用以支援消費性電子記憶體的發展，這是茂德與其他業者不同的策略布局。我預期能在2008年左右將廠西遷，為這些已經不適合生產DRAM的舊產能，找到出路，達到產業升級的目的；政府應該要對業者有信心，不要一昧把老虎鎖在台灣，最後讓一堆猴子在大陸稱王。茂德董事長陳民良：對於DRAM廠商來說，今年最大的挑戰，除了降低成本之外，就是如何調整產品結構。
