五月底國際焦點放在港版國安法，堅決反對外部勢力干擾，針對港獨勢力開刀，引發香港民眾擔憂一國兩制變成一國一制，美國總統川普表示一定強力反擊！中國人大會議無懸念過關，結果，美方所謂的反擊軟弱無力，甚至可能傷害自己，完全沒有提及貿易協議或關稅問題，被市場解讀為雷聲大雨點小，美國股市振奮收高。
很多投資人看空，總是有數不盡的理由，各種總體經濟數字，破紀錄差，但是股市就是不跌，頂多震盪一下，就繼續走高，搞得空軍人心惶惶士氣散漫，實則是解讀錯誤，首先，總體經濟數字差是理所當然的，破紀錄的差市場也知道，政府也知道，所以才有各種振興經濟的措施。
我們要觀察的並不是基本面有多爛，數字有多差，而是當無限QE，利率逼近零，各國政府二兆、三兆、五兆美元……，一直砸下去，經濟趨勢有沒有逐漸轉好，疫情趨勢有沒有逐漸好轉，這才是關注的重點。
觀察疫情─有瑞德西韋治療重症患者，甚至對中症、輕症患者陸續可以適用，疫苗研發也露出曙光，各國確診人數開始陸續下降，陸續見到疫情高峰期，之前的封城、隔離措施已經替蒐集防疫物資、建立各種生產線爭取到反應時間，五月開始各國重啟經濟，後續要注意的就是避免二次感染爆發，這就要看各國政府的防疫宣導了。
大多的企業與工作不可能總是居家上班，廣大的服務業總要面對群眾，民眾也不可能一直靠失業救濟金過日子，美國初領失業救濟金人數很明顯已經連續八周下降，距離最高峰單周減少四百萬人，雖然總失業人數高達四千萬人，四月總失業率一四．七％，五月總失業率將高達二二％至二三％，接下來一定會逐漸減少，川普十一月總統大選勢必會以此為重，因為從來沒有一位美國總統在經濟情況破紀錄糟還能選上。
各國經濟還在谷底，現階段是無基之彈，純粹是資金面與信心撐起來的，包含亞馬遜、臉書雙雙創歷史高，它們算宅經濟受惠股，但是蘋果股價也逼近歷史高，試想，歷年旺季都在九月蘋果發表新機時，現在就接近歷史最高價，各位想想它絕對是受害股，中國門市四月才陸續開放，美國門市五月才陸續開工，等年底5G新機開賣時，會漲到哪裡？
也許有些人認為經濟不會那麼快恢復，不過筆者認為，舊的商業模式、經濟模式會因為這一波疫情出現翻轉，人類的生活模式會有一番新的變化，就像以往的工業革命，到未來AI人工智慧、物聯網翻轉我們的生活模式。
二○二○上半年飆漲的股票已經告一段落，六月就是多空的分水嶺，很多新的大波段潛力股會脫穎而出，有產業趨勢向上，業績會大幅成長，股價會逐漸反應「每股盈餘」漲不停！
二○一八年十二月跟大家分享的台表科(6278)，從三十七元開始，二○一九年漲了一整年，二○二○年已經來到一二八元，波段漲幅高達二四五％！因為SMT表面黏著「技高一籌」，業績會水漲船高，股價當然一直漲！同樣切入Mini LED SMT的GIS-KY(6456)會不會成為另一檔台表科，請拭目以待！
二○一九年底，團隊分享博智(8155)，伺服器用PCB，算準北美四大業者大量建資料中心，博智業績會月月走高，真的今年一至五月營收逐月成長，團隊從八十八至一百元，一路抱到一六六元，來回操作，獲利超過一二○％。
二○二○下半年，政府全力振興拚經濟，發放振興券，商家自己也發行各種折價券，防疫生技股表現開始分歧，一定要有業績能實質貢獻在EPS上的才會繼續噴，否則都會打回原形。
觀光、餐飲、飯店是本波疫情受害最深的產業，將會是本波反彈最大贏家，不過首選在最慘的第一季還是有賺錢的企業，代表護城河夠厚，禁得起考驗，才是可以長期投資的企業。
下半年除了Mini LED以外，有政府政策當靠山的離岸風電，長線產業透明度高，西門子歌美颯新發表超巨大型風機，意圖將台灣打造成亞洲離岸風電輸出基地，業績最好、在手訂單最多的世紀鋼(9958)不妨可當成長線追蹤標的。
還有這樣的成長潛力股？有！產業透明度極高，未來兩年業績會一直來！想知道更多、更精采的故事，股民當家群組帳號【@hcd5326j】，下周介紹沉寂許久有機會成為下半年最飆的產業，敬請期待。
