面板、LED否極泰來，IC設計也熱了起來，九檔轉機股蠢蠢欲動，把握五一消費３Ｃ熱潮，行情正要啟動。說到五一長假的商機，不外乎就是從食、衣、住、行及３Ｃ產品下去著手，特別是電子相關的廠商或是通路廠商，紛紛在三月就開始備貨了，先看股價就可以知道挹注的營運動能有多少了，看看最近強得不像話的大立光(3008)、漢微科(3658)就知道五一行情有多熱了。大尺寸面板回溫 面板雙虎營運回神今年中國大陸五一長假雖然較往年短了一些，不過隨著全球景氣逐漸復甦，中國的ＧＤＰ也是符合預期，五一長假仍然是大尺寸面板的拉貨期間，市場依然期待五一拉貨效應，更添加許多的想像空間。友達光電(2409)公佈去(二○一三)年財報，稅前淨利為新台幣五二．三六億元，稅後淨利四二．五三億元，ＥＰＳ○．四五元，終結近幾年來的虧損，面板廠寄望高解析度面板帶來的轉機，特別是友達主打超高解析度(4K2K)的電視面板，今年更是要提升供貨動能，展望今年也是審慎樂觀。群創(3481)去年稅後淨利五一億元，去年全年ＥＰＳ○．五七元，結束了近幾年的虧損，營運逐漸回神開始由虧轉盈，隨著全球景氣的穩健復甦，造成主流的三二、四十、四十二的大尺吋需求增溫，讓面板大廠有新的氣象。另外北美電視大廠Vizio將擴大六十五吋大面板的採購，造成六十五吋面板的缺貨，在美國、中國大陸積極的搶貨效應下，面板雙虎將是受惠最大的贏家。受惠於中國大陸的政策利多，LED用量將有望再度成長，今年超高解析度電視將是大幅度成長的一年，保守預估全球需求量將由去年的二百萬台躍升至上千萬台的規模，加上五一的拉貨效應，LED族群股價已經領先開跑了，相關類股股價走勢強勢。LED族群股價持續閃亮特別是LED三雄晶電(2448)、億光(2393)及隆達(3698)，股價都紛紛提前表態了，受到背光價格回升，LED照明有望在進入閃亮的一年，其中LED龍頭大廠晶電將會是最大受益者。至於億光在中國大陸的佈局剛好滿一年，加上經濟景氣的穩健復甦去年全年營收二四七．二六億元，創下了歷史新高，ＥＰＳ高達三．五一元優於市場預期，今年的目標更是營收、獲利雙雙成長，ＥＰＳ有望挑戰五．五二元的前波高點，營運朝向逐季成長發展。隆達去年合併營收一三七．五二億元，ＥＰＳ為一．九一元，本益比約十七．五倍，近期發表新世代的超薄直下式平板燈，預計第二季開始量產，今年隆達將全力耕耘中國市場，將會是豐收的一年。IC設計族群 來勢洶洶隨著五一長假的到來，中低階的智慧型手機及平板電腦，將引領整個IC設計族群的大爆發，特別是聯發科(2454)的IC晶片一向是市場的主流，不管是小米、紅米、山寨機都是其客戶群，不管是智慧型手機還是平板電腦，對於核心的晶片都是缺一不可的。手機晶片市場需求依舊強勢，IC設計龍頭聯發科營運依然暢旺，觀察到整個台北股市可以發現到，大盤在二○一一年二月創下九二二○的波段高點，目前台股還是持續盤堅挑戰前高，而聯發科早已過了當時的高點，意味聯發科領先大盤先過前高的味道。從上而論可以了解，IC設計龍頭聯發科的強勢表態，整個IC設計族群必定是營運動能持續增溫，當然族群股價也是跟著律動慢慢攀升，繼續挑戰前波高點，五一的拉貨效應，讓其他的個股如聯詠(3034)、智原(3035)等等類股走勢必勢不可擋。其實「五一長假」的效應對整個經濟的助益是非常強大，尤其是中國大陸這樣的龐大內需市場，人口是如此的眾多，只要政策一聲令下，從上到下都會齊心遵從，照往年的經驗來觀察，五月初的訂單至少在三月就會開始有急單的效應，首先受惠的族群必定也是電子族群，特別是面板族群、LED族群、IC設計族群營運都是蓄勢待發。整個電子指數整理橫盤已久，類股強弱也非常明顯，像是大立光(3008)以及漢微科(3658)，紛紛創下了一四○○元至一五○○元的天價，只要這兩檔股票持續衝鋒扮演多頭的先鋒，台北股市以及電子指數一定還有高點可期。國際股市動盪、台股資金面也有流向傳產等績優股跡象，此刻應密切觀察基本面佳的電子「績優股」，例如聯發科、台積電等等的動向，由於OTC回檔較深，中小型個股必須嚴控持股、注意風險，等待機會再逢低佈局。
