隨著全球工廠自動化、智慧機器人應用風潮的逐漸流行與擴散，台灣相關「系統、機械、機電、制動元件、控制模組」零組供應鏈廠，後市可望順利搭上產業自動化、智慧機械(器)應用成長上升氣流。勞動成本逐年升高 自動化熱潮逐漸加溫全球除少數西歐國家以外，絕大多數已開發、開發中國家，目前已相繼面臨因國民平均生育率偏低所造成「少子化」問題，伴隨而來的是相當於「國安層級」問題的重大挑戰。一國「少子化」結果，自然會造成勞力資源日漸減少，造成GDP成長速度減緩，最後甚至停滯的嚴重後果。屆時，不只總體勞務與經濟發展產值將日漸衰退，產業界的「價值創造鏈」也將因為可用人力的大幅縮減，而面臨「無可用之兵」的「斷鏈」窘境。同時，包含中國大陸在內的全球主要工業化國家，相繼擴大施行較以往更為優惠的勞工福利政策，對於企業而言，正面臨必須提高人力成本支出的沉重經營壓力。中國大陸自二○○八年施行新勞動合同法上路後，因「五險一金(中國公司企業等用人單位，須給予勞工的幾種保障性待遇統稱，包括：工傷保險、醫療保險、生育保險、失業保險、養老保險、住房公積金等)」政策規範所衍生出用人成本大幅增加問題，已開始造成企業經營沉重負擔，因此進一步催化企業「自動化」應用、設置「關燈工廠」的需求。以中國大陸而言，配置、安裝、使用機器人的平均成本，僅達人工勞力成本二三％。根據BCG(波士頓諮詢公司)研究預估，下一個十年內，中國工業機器人相關投資金額將會大幅增加，預計將自目前平均二％～三％年增率，進一步成長達一○％年增率。自動化機器人大量投入製造業領域結果，預測至二○二五年底時，將可為中國整體製造業省下平均一八％勞動成本；而人均勞動產出值，預測估亦可進一步增加一○％～三○％增幅。同時，就台灣今年已開始施行的一例一休勞動法規而言，同樣會對台灣大中小型公司、企業，帶來相當大程度的人事成本增加的衝擊，也將加速推動產業自動化進程、關燈工廠需求將大幅提升。以台北首都客運為例，隨著一例一休的上路，旗下司機員工於假日出勤增加加班費將擴增達平日的二．六倍，企業營運人事成本預估將因此增加二○～三○％。另外，全家(5903)便利商店管理階層亦指出，儘管便利超商近九成人力以聘用計時人員為主，然而企業轄下總部、直營店，卻仍有不少正職員工，據公司內部初估，實施一例一休後，人力費用至少增加數億元成本。台灣機械公會理事長表示，政府正式推動一例一休上路後，製造業為有效降低人力成本負擔，將加速生產線智慧自動化所衍生的「機器換人」潮，預料後市產業界關燈工廠比例將會越來越高。目前製造業提升智慧自動化應用比重，主要以補足人力缺口為首要考量，但一例一休上路後，以機器替換人力的換血速度勢必加快。未來勞動人力轉往服務業的移動比例將會明顯增加，製造業則進一步向關燈工廠趨勢發展。
一例一休匆匆上路 關燈工廠加速擴展全球最大電子代工(EMS)事業體─鴻海(2317)集團機器人應用與布局迅速。鴻海集團董事長郭台銘已正式對外預告，集團旗下所有生產線共計六萬台的機器人大軍，預計每年上線增幅比例將達二○％以上，現有關燈工廠營運規模也將進一步擴大。台塑(1301)集團於日前宣布，旗下南亞塑膠已啟動工業4.0計畫，嘉義廠去年開始改造為無人工廠，預定於二○二四年底，塑膠加工事業群所有海內外工廠將全面變成關燈工廠，業界預估，此項改造計畫投入總經費將高達新台幣五○億元。友嘉實業集團針對IT資訊、汽車零配件產業，於去年十一月下旬的台灣國際工具機展中，展出二條智慧自動化示範產線。汽車零配件自動化生產線主要與日本發那科(Fanuc)、全球最大自動化軟體公司、美國自動化控制產品第一品牌─洛克威爾(Rockwell)合作，推出結合智慧型工具機加上物聯網、大數據生產線整合應用系統。台灣工具機大廠台中精機，最近成功開發出全台第一條「V4.0智慧自動化加工產線」，董事長指出，此條智慧化生產線預計於今年第一季底時，可以達成一個月高達七二○小時皆可關燈、不需人員於現場操作的營運目標，公司同時也已開始推動整條生產線輸出業務。和大、上銀、宏全 加快自動化生產腳步台灣除和大(1536)集團外，包括：上銀(2049)科技、宏全(9939)國際等大廠，也都已決定將加速提升「智慧自動化生產」應用比重，未來幾年內，將持續增加機器人應用與採購數量，儘可能透過自動化方式，要成功抵銷施行一例一休後增加的人力成本。和大指出，一例一休上路後，對製造業而言，反而因此被迫拉高旗下廠務作業自動化比重，更因此而無法新增人力因應生產、供貨需求。和大初估，一例一休將導致集團一年約增加九．四％人事成本，以目前每月約三千六百餘萬元人力薪資成本推估，一年時間即約需增加四千三百餘萬元費用支出。也因為如此，和大現階段已計畫於四年內採購達一千台以上產線、廠務機器人，搭配建置軟體系統後，整體資本支出金額將達一○億元以上。另一方面，和大台灣廠現有約九百名員工，預計機器人於四年後全數上線時，員工即可全面週休二日。屆時，和大將不會再新增人力，將遇缺不補。和大自行推估，以現有人力規模，搭配後續機器人自動化作業上線，二○一九年合併營收將可順利突破百億元大關目標。和大工業預計於一例一休上路後四年內，將原有搬運、操作、包裝等勞力作業，全部改採以機器人作業為主，初步估算至少將須新增一千台以上機器人。和大總投資金額達三十五億元，於嘉義縣大林鎮「大埔美精密機械園區」所規劃建置「智慧自動化」生產線，將於今年三月正式投產，此座新廠房將可提升達三○％左右產能增幅，產品良率幾達百分之百驚人水準。尤其以往傳統生產線平均一條約需配置達二十二名作業員，未來則僅需三人即可滿足需求。
上銀總經理亦指出，上銀公司本身即已生產有各式不同作業型態工業機器人，近二年來持續加快智慧自動化布局腳步中；同時，也持續增加旗下員工第二、第三專長教育訓練支出，力求能夠在最短時間內，達成更有效率生產作業。上銀預估，一例一休上路施行後，一年將大約增加達四千萬元人力成本費用。宏全國際(股)也表示，一例一休後，企業一年將因此新增三千萬元人事成本。目前，宏全台灣廠房共計達一千五百名員工，產線自動化比例約達六○％，後續將新增機器手臂等自動化相關設備採購金額，逐步提高自動化比重。有關生產排程方面，因瓶蓋、瓶身屬於「連續生產」模式，宏全未來也將儘量集中安排生產排程、避開週日生產期程，以符合政府一例一休勞動法規要求。台塑集團旗下南亞(1303)塑膠正式啟動工業4.0計畫，初期鎖定員工數龐大的塑膠加工事業群率先實施。去年以來，已開始針對嘉義廠進行無人工廠改造計畫，規劃目標於二○二四年底時，塑膠加工事業群海內外所有工廠，將全面轉換成為關燈工廠。產業界人士推估，此項改造計畫總計將投入高達五○億元預算費用；最後會將南亞塑膠人事費用成本占整體營運比重，自目前一三％占比，降低至二○二五年底一○％以下。降低人事費用率 南亞全面啟動無人工廠南亞旗下現有共計四大事業群，包括：石化、聚酯、塑膠加工、電子材料等事業群，總員工數多達三．三萬人，為台塑四寶中用人數最多公司。其中，光塑膠加工事業群員工總數即多達七千二百餘人，占全集團用人數二一％比重。原因即為塑膠加工為多工序製造過程，以往產線自動化設備精密度較低，必須倚賴大量第一線生產人力控制。反觀台塑、台化、台塑化等集團內，其他生產石化產品為主姊妹企業體，製程設計、規劃、排程即已呈現高度自動化，僅須透過監管人力進行遠端監控即可正常運作，以台塑化為例，企業員工總數約四千九百餘人，人力費用約占整體營運比重少於一％。南亞塑膠現階段塑膠加工事業群整體人事費用占比約一三％比例，相較於集團內石化產業事業部二％以下水準，塑膠加工事業部人事費用調降仍存在很大優化空間。預計最後完成計畫時，進一步將人事相關費用比率進一步調降至一○％比重。南亞在台現有唯一塑膠硬管工廠─嘉義廠，先前即透過逐年汰換自動化設備、人力調配方式，成功改造成為無人工廠，月產量多達五千噸以上塑膠硬管，高峰期用人總數約達三百名，目前則僅需二人負責即可正常運件，一人負責監控電腦數值，另一人則專司現場監看、即時排除故障問題。
南亞強調，將人力自以往機器操作者角色，轉變成為機器管理者角色後，不只可提升人均產值水準，也能進一步降低人事費用。南亞去年展開關燈工廠計畫後，後續也將針對台灣林口、樹林、新港、仁武，以及中國大陸廈門、廣州、惠州，越南、美國等地工廠陸續規劃、建置工業4.0廠務系統，計劃目標設定為塑膠加工事業部轄下共計達三十七座工廠，須於二○二四年底成功達陣關燈工廠。鴻海機器人大軍 領先開拓新市場全球汽車製造產業各大車廠，最早自二○世紀中葉開始即將程式化機器人應用於：點焊、塗膠、噴漆、液態物料填充、車體及內裝組裝等汽車裝配生產線作業；現為全球規模最大的電子組裝代工(EMS)大廠－鴻海，近幾年來所為蘋果(Apple)代工組裝之智慧型手機、平板電腦生產裝配線，過去幾年所展開的產線自動化腳步，最近亦開始見到正逐漸加快調整、換裝速度跡象(鴻海已連續幾年併購多家自動化、機器人領域相關具競爭力廠商)。因此，預料在等福特、通用、福斯、豐田等汽車產業生產工廠，以及全球EMS大廠─鴻海的領先大規模應用、安裝自動化機器人上線量產之下(二○一二年集團首座「關燈工廠(內建四萬機器人大軍)」於中國四川成都設立後，目前富士康(Foxconn)全球已有多達二八座工廠可成功關燈生產)，可能因而起到示範性作用，有機會帶起全球一波產業界所共同參與的，「自動化機械」安裝、應用風潮；果真能夠如此，也可望間接為台灣整體自動化機械產業關連廠商，帶來長線營運發展成長契機。根據工研院IEK經研中心市場及產業調查報告資料指出，預估「全球智慧型機器人市場」規模，將於二○二一年大幅成長達三三七億美元。對於已經在高科技製造業領域累積豐富經驗、整體競爭實力領先全球其他國家的台灣業者來說，「產線自動化」應用風潮的日漸流行，等同浮現出一大片產業、市場「利基藍海」，正等待著台廠挾著累積深厚、獨到的應用及製造領先優勢，大舉進軍、攻城掠地。不難想見，隨著未來「工業4.0」、「產線自動化」應用層面持續擴大，自動化設備、機器人上下游零組件、整合控制系統等軟硬體供應鏈台廠，勢必有很大機會可以跟著「雞犬升天」、「吃香喝辣」。伴隨包含賓士、BMW、福斯、豐田、福特等國際汽車大廠，與鴻海、仁寶、廣達、英業達等台灣大型製造業集團，相繼於製造工廠、生產線中，導入自動化機器人，預料全球後市產線自動化及智慧機器人應用風潮將日益普及、更形擴大。預計到二○二五年底，全球相關工業機器人市場總產值將可大幅成長達二四四億美元；而全球工廠自動化控制系統市場規模，二○二○年底也將大幅成長達一二一六億美元。
隨全球製造業所使用工業機器人需求持續增加，將大幅增加對包含：機械構件、控制元件(模組)、操控軟體、感測元件、減速馬達、系統整合規劃等自動化機器人應用相關軟硬體之需求。如此，勢必也將大幅增加未來對於台廠各式軟硬體供應鏈廠商需求與拉貨力道，有助台灣相關業者後市中長期發展前景與營運成長。成立於一九八一年的研華(股)，於一九九九年十二月掛牌上市，旗下產品及營收比重為：嵌入式電腦卡四○．二三％、工業用電腦及其他二一．四四％、工業控制系統相關產品一四．三三％、應用電腦一二．○四％、售後服務及其他一一．九五％。產品銷售地區分別為：大中華三一％、北美市場二九％、歐洲一五％、亞洲一三％。台灣工業電腦龍頭大廠：研華從區域市場別來看，研華營收業績表現以大中華、東北亞(日本、韓國為主)市場最為突出；事業群方面，則以應用電腦事業群(ACG)、工業自動化事業群(IAG)、智能系統事業群(ISG)成長力道較強勁。去年前三季各區域市場表現而言，東北亞地區營收成長最為亮眼，其次則為歐洲、大中華地區；事業群業績表現方面，以工業自動化事業群(IAG)、網路暨通訊設計製造服務事業群(NCG)最為突出。研華公告去年十一月營收為三八．○六億元，月增率一九．九六％，年增率二○．二九％；累計去年一～十一月合併營收總額達三八一．七七億元，已順利超越前年全年三八○億元，年增率一○．一二％。同時，按照往年營收表現慣性，十二月營收向來為第四季高峰期，如果能夠順利維持既有成長慣性，研華去年第四季營收有望突破一○七億元水準，成功改寫單季歷史新高。新事業領域發展方面，研華新近落成之林口二期園區，主要以物聯網為開發主題，去年十月底首度正式對外亮相，將攜手全球半導體IP(矽智財)開發大廠─ARM(安謀)共同策略結盟，一展雙方進軍全球物聯網、工業4.0市場高度決心。同時，研華於十多年前即前往中國市場開發拓荒，跟進美商惠普(HP)於中國各省培養、扶植經銷商，進行售後服務。現在，中國大陸高達數千人的服務大軍，已成為研華於中國市場得以高枕無憂的重要主力。隨著全球物聯網科技應用腳步，發展速度日益增快，預估未來全球將有高達半數以上物聯感測、訊息，皆將會透過影像處理、數位訊號傳輸方式進行資訊傳遞，市場消費端也將因此大幅提升對影像高解析度、高傳輸速度等感測及傳輸技術服務需求。因此，研華進一步將「影像視頻」科技列為未來發展重點，同時亦已成立專責主導事業部門，與各大知名、重要視覺影像技術產業關鍵業者及廠商，相繼深化策略結盟伙伴關係，積極跨入智慧遠端醫療、自駕車、OTT(Over The Top：透過互聯網應用方式，向往來用戶提供各種多樣化連網應用服務)等眼球運作相關重要明日商機。針對IPC(工業電腦)今年前景展望。研華指出，近期以來已經逐漸感受到產業、市場景氣好轉氣氛，且回溫跡象有望成功延續下去，因而審慎樂觀看待明年營運表現。
展望後市，研華總經理表示，由於全球工業4.0應用趨勢已經成形，今年度於歐美、中國、東北亞地區市場需求強度依舊相當高，因此仍看好研華第四季後市營運表現，預料可望交出優於第三季。另外，研華目前除持續前往日本、韓國開拓市場商機外，內部也已規畫、成立工業4.0南進小組，希望能夠成功將於台灣、中國市場多年來推動工業4.0的豐富經驗，完整複製至越南、新加坡、馬來西亞、印尼等東南亞區域市場。法人機構預估，研華二○一六年全年營收約達四三一．五八億元，年增率約一三．五七％左右，全年EPS約九．三五元。市場法人推估今年營收年增率約一○．八四％，全年營收可持續成長達四七八．三七億元，全年EPS持續走升達約一○．八四元，目前本益比約二三．五倍。台灣工業電腦產銷專業廠：安勤成立於二○○○年七月的安勤科技(股)，於二○一○年六月掛牌上市，旗下產品及營收比重為：工業用主機板六○％、嵌入式系統電腦三五．九○％、其他四．一一％。產品主要應用於：教育娛樂、工業控制系統、車載電腦、醫療、互動多媒體機台、博弈等領域。產品銷售地區為：外銷占比九五％、內銷占五％；其中，美洲市場占六五％、歐洲占比一五％、亞洲市場占比一五％。安勤公告去年十一月營收為三．八億元，月增率高達二七．四九％，年增率負五．八五％；累計去年一～十一月合併營收總額達四六．二九億元，年增率一七．九八％。安勤去年前三季營收占比結構為：醫療IPC(工業電腦)占二五％比重、零售POS/Kiosk占比三五％、博弈機台占二○％比例、工業自動化IPC及物聯網IPC產品(工業平板電腦PPC、車聯網IPC、健身器材IPC等)則占二○％比重。其中，OBM、ODM業務營收占比約為四：六。由於第四季迎來美國投票機、博弈機台與日本強固平板電腦出貨旺季，加上在手美國安控專案也要力拼年底前順利出貨下，法人機構預估第四季營收將可順利回升至十三億元以上，有望達十三．二億元水準。安勤與仁寶(2324)所合作開發投票機、健身工業平板電腦等紫海IPC專案所接獲新訂單，將自去年第四季順延至今年第一季出貨給客戶。所謂「紫海」即為接單、出貨數雖較大量，但亦可接受客戶下訂客製化設計之產品。其中，大多數均為與仁寶所協力開發而成。展望今年營運前景，因新產品─紫海IPC(投票機、健身平板電腦)專案有望自第一季開始出貨，而醫療IPC客戶訂單需求亦維持一定強度，故預期今年第一季營收可望達一五％季增率，呈現淡季不淡榮景。法人機構預期安勤今年醫療IPC相關產品線營收成長表現，將可較POS、博奕機為優。安勤目前已鎖定朝向「智慧醫療／健康照護、智慧零售、博弈、工業4.0」等四大重點領域發展，未來將持續與仁寶集團攜手合作，全力拓展、開發全球規模數以千億美元計算的廣大藍海市場。市場法人評估，安勤去年全年營收將可達五四．○三億元，營收年增率為二○．五一％，EPS約為五．五九元；今年營運展望方面，與仁寶集團合作期程將進入第三年顯現綜效，且旗下主要業務：醫療、POS、博弈等產品線仍將續推新品，預估營收有望挑戰六○億元大關，達六一億元以上，營收年增率約一三．二三％，EPS將可進一步成長至六．九三元，目前股價本益比僅八．九倍。成立於一九九九年的樺漢科技(股)，於二○一二年十二月掛牌上市，為鴻海所轉投資之POS(Point of Sale)廠，主要產品及營收占比包括：ATM系統(二六％)、POS系統(一九％)、工業自動化系統(一二％)、工業電腦、商用遊戲機(一二％)、機器人控制器、車載系統、其他應用周邊元件如：處理器、記憶體等產品。樺漢現有最大法人股東為「鴻海」集團，總計持有高達四二％比例股權(寶鑫國際四一．二％，鴻揚創投二．六％)。樺漢去年十一月營收一二．六三億元，月增率六．五三％，年增率二三．○三％；累計去年一～十一月合併營收總額達一二九．六二億元，年增率達三一．八九％。
ATM系統＆工業電腦大廠：樺漢除旗下子公司─組件機構廠「樺鼎」、手持裝置廠「沅聖」、工業網安廠「瑞祺電」貢獻程度優異外，樺漢本身於互動式產品深耕亦同時獲得大幅效益。公司表示，包括：ATM、銷售時點電腦(POS)、KIOSK、電子看板等主要業務，均涵蓋於其互動式產品業務範圍內，目前營收占比已成長達三○％左右，去年全年營收業績表現成長可期。樺漢前年本業營收成長幅度一舉突破五○％大關，加上旗下轉投資之瑞祺電、沅聖的併購效益挹注力道強勁，因而帶動樺漢整體營收總計，大幅成長多達一二○％左右年增率。樺漢針對後市展望亦樂觀預期，公司未來二～三年營運可望維持強勁成長動能。樺漢宣布將透過子公司Ennoconn Investment樺成國際斥資超過一．五二億歐元(合新台幣約五四億元)取得德國資訊系統軟硬體整合商─S及T共計二九．四％股權，成為S及T最大法人股東。同時，S及T也宣布將入股德國工控電腦龍頭廠─Kontron AG，併購該公司二九％股權，成為Kontron最主要法人投資者。樺漢、Kontron、S及T三方的緊密策略結盟，未來將整合利用設計、硬體、韌體、製造，以及鴻海集團全球龐大資源運用優勢，結合S及T卓越之軟體研發力、終端應用市場服務經驗，加速建立、完整化工業電腦軟硬體系統整合解決方案。同時，也將透過Kontron原本即十分卓越的品牌優勢及廣大行銷通路，加速推動產業鏈垂直整合市場競爭布局。樺漢以往即不斷供應鴻海母集團內部子公司、各往來單位，產能規劃、產線上線所需之機器人、自動化設備系統、工業4.0相關精密機械及機電整合產品，主要輔助方式以零件供應商角色切入，持續提供如：工業電腦控制器、軸卡等重要零組件；也因為如此、使得樺漢、鴻海間投資往來互動及合作關係日漸緊密。物聯網、機器人 仍是重心鴻海集團董事長郭台銘於去年九月直接派任樺漢董座後，相關投資及布局策略仍持續圍繞「物聯網、機器人、工業4.0」核心未變，皆為樺漢後續可直接支援母集團自動化設備系統、工業電腦應用需求相關領域。近期鴻海宣布與全球半導體大廠─英特爾(Intel)合攻「智能工廠」推廣計劃後，樺漢即積極推動、協助富士康(Foxconn)於中國武漢的智慧工廠轉型作業。樺漢現有眾多投資合作案中，二○一五年所投資的Kontron集團加拿大子公司─KCI，已於第四季開始貢獻訂單挹注收益。母集團鴻海先前策略布局投資日商夏普一案，正式塵埃落定後，樺漢所規劃掛上夏普品牌所推出POS系統新品，也將於近期正式問世。整體而言，樺漢去年第四季營收表現有望維持原本穩健成長基調不變；獲利表現方面，因進一步扣除新台幣匯率於第三季大幅升值，所因此造成之匯兌損失業外利空干擾因素後，預料財報獲利數字也將有望交出明顯優於第三季水準佳績。同時，樺漢未來亦將密切配合鴻海集團積極推行「雲、移、物大智網＋機器人」重點策略，深耕「工業伺服器、IoT、網路安全、資料儲存系統、Bank 3.0、工業4.0、手持終端」等領域，進一步深化、擴大集團資源整合綜效，清楚顯示出樺漢目前已在鴻海集團整體發展版圖轉型過程中，占有舉足輕重、不可或缺重要地位。法人機構預估，樺漢去年全年營收估約一五八．六二億元，年增率四三．四六％左右水準，全年EPS有望挑戰一六．二元水準。市場法人推估今年營收年增率約三○．二二％左右，全年營收可持續成長超越二○○億元大關，達二○六．五六億元，全年EPS將繼續走高達二三．四元以上，目前股價本益比為十七．六倍。
